Торговля опционами основные преимущества.

Самые честные брокеры бинарных опционов за 2020 год:
  • Binarium
    Binarium

    #1 на рынке! Лидер народного рейтинга за 2020 год! Бонусы за открытие счета, гарантия честности! Лучший выбор для новичков!

  • FinMax
    FinMax

    Идеально для опытных трейдеров! Основное преимущество — большое количество торговых инструментов.

Торговля опционами: основные плюсы, риски и варианты стратегий

Одна часть трейдеров интересуется опционной торговлей, но не знает с чего начать. Другая — твердо убеждена, что торговать опционами опасно как новичкам, так и опытным трейдерам.

На самом деле, опасность представляют определенные спекулятивные стратегии, которые используются людьми, либо не осознающими степень риска, либо сознательно повышающими эти риски с расчетом на большую прибыль. И защитить от убытков могут только знания — о сути опционов, их свойствах и особенностях торговли.

Что такое опционы?

Попробуем на бытовом примере понять, что же из себя представляет опцион.

Допустим, мы хотим купить машину, цена которой сейчас составляет $100 000. Цена нас устраивает, и мы хотим ее «зафиксировать», то есть сделать так, чтобы она не изменилась. Мы идем к владельцу машины и подписываем соглашение, согласно которому он будет держать для нас машину в течение трех месяцев. За это время независимо от того, как будет меняться цена на подобные машины на рынке, именно мы будем иметь право купить машину по заранее оговоренной цене. Вот именно такой контракт и называют опционным контрактом, или просто опционом.

Возникает резонный вопрос: какой интерес в этом контракте для владельца машины? Продавец готов пойти на описанные условия в том случае, если он получит определенную компенсацию (премию), как правило, небольшой процент от стоимости сделки. Например, 2%. Таким образом, за право купить машину не дороже, чем за $100 000 в течение ближайших трех месяцев, мы должны сейчас заплатить владельцу $2000.

Какие же есть варианты дальнейшего развития событий?

Вариант первый: стоимость машины растет до $120 000. Мы можем купить ее за $100 000, как было согласовано ранее. Получается, что наша бумажная прибыль по итогам этой сделки составила $18 000. Превратить бумажную прибыль в реальную мы можем, например, продав наш контракт другому покупателю и взыскав с него премию в размере чуть меньше $20 000. Тем самым, он покупает право приобрести машину по цене чуть ниже рыночной и сэкономить, а мы получаем разницу между уплаченной НАМИ премией и уплаченной НАМ премии.

Вариант второй: стоимость машины упала до $90 000. Так как опционный контракт говорит лишь о нашем праве на покупку (или продажу), мы не обязаны ее совершать. Мы просто отказываемся, но при этом теряем уплаченную премию в $2000. Что бы ни случилось, продавец машины получит эту премию. А в случае, если мы отказались от сделки, то срок контракта истечет, и владелец сможет выставить машину на продажу снова.

Рейтинг лучших русскоязычных брокеров бинарок:
  • Binarium
    Binarium

    #1 на рынке! Лидер народного рейтинга за 2020 год! Бонусы за открытие счета, гарантия честности! Лучший выбор для новичков!

  • FinMax
    FinMax

    Идеально для опытных трейдеров! Основное преимущество — большое количество торговых инструментов.

В нашем примере мы рассматриваем сделку на покупку/продажу машины, хотя объектом сделки может быть что угодно.

Основные плюсы торговли опционами

Существуют три основных преимущества опционной торговли.

Во-первых, опционы можно использовать для получения фиксированного дохода. Когда мы продаем опционы, мы получаем премию. Про страхование рисков при продаже опционов мы поговорим чуть позже.

Во-вторых, опционы могут быть использованы для страхования своих инвестиций. На самом деле, это первоначальная причина создания контрактов такого типа.

В-третьих, опционы относятся к классу производных инструментов, что дает возможность заниматься анализом цен не только и не столько базового актива (акции, машина, продовольствие и т.д.), но и анализом изменений производных от этих активов. В случае с опционами первой производной является волатильность, прогнозирование изменений которой на порядок проще прогнозирования цен базовых активов. Другими словами, нам нет необходимости угадывать, где конкретно и в какой момент времени будет цена выбранного нами актива. Мы сможем извлечь прибыль, когда рынок растет, падает или вообще стоит на месте.

Важным следствием из вышеперечисленных свойств опционов является то, что опционная торговля заметно — а) повышает потенциальное соотношение прибыль/риск; б) снижает требования к качеству прогнозов — в случае, если торговля идет не «голыми опционами», а разрабатываются различные комбинированные стратегии.

Риски опционной торговли

Существует два вида опционов: Put и Call. Опцион Put дает право его покупателю продать базовый актив по оговоренной в контракте цене. Опцион Call дает право его покупателю, наоборот, купить базовый актив по оговоренной цене по истечению определенного времени.

Таким образом, когда мы покупаем опцион Call, мы рассчитываем на то, что рынок пойдет вверх. Когда мы покупаем опцион Put — нам выгодно снижение цены основного актива на рынке. С учетом этого давайте рассмотрим несколько основных стратегий.

Говоря про риски работы с опционами, стоит еще раз вернуться к сути данных контрактов: опционы, в первую очередь, эффективны как инструмент контроля (снижения) рисков в биржевой торговле. Но комбинирование различных инструментов срочного рынка — задача нетривиальная. Для понимания принципов работы с опционными контрактами опишем основные стратегии.

1. Продажа опционов Call с покрытием
В этом случае мы продаем права на базовый актив, которым владеем. Продажу Call’ов с покрытием можно считать идеальной стратегией для тех, кто хочет создать дополнительный доход на акции, которые уже есть в портфеле. Если мы только начинаем изучать опционную торговлю, то такая стратегия будет хорошим и, главное, достаточно безопасным вариантом. Также она используется для продажи акций, которые нам больше не нужны, несмотря на определенный потенциал к росту в ближайшем будущем. Мы продаем акции по текущей цене, но с небольшой отсрочкой и дополнительной комиссией для нас.

Риски: цена акций, которыми мы владеем, может заметно упасть. В таком случае покупатель имеет право отказаться от сделки, и мы остаемся владельцами подешевевших акций, которые мы рассчитывали продать дороже.

2. Покупка Call’ов или Put’ов
Еще один вариант — это покупка опционов. В этом случае мы приобретаем право, при этом можем отказаться от сделки.

Это популярная стратегия среди спекулянтов, которые неплохо прогнозируют среднесрочные движения на рынке выбранного актива. Плюсом стратегии является тот факт, что мы не обязаны угадывать цену на момент истечения срока опциона. Даже при незначительном движении в нужном нам направлении премия нашего опциона растет, и мы можем спокойно продать его на рынке с прибылью.

Наш риск заключается в потере уплаченной премии, если анализ движения цены выбранного актива был сделан неверно.

3. Покупка защитных Put’ов
Кроме спекулятивных целей, мы можем купить опционы Put для защиты уже имеющихся открытых длинных позиций на рынке акций. Например, если мы прогнозируем, что в ближайшие два-три месяца акции в нашем портфеле могут подешеветь, мы можем купить опционы Put как страховку от падения.

Если цена наших акций действительно упадет, то стоимость нашего опциона возрастет, частично компенсируя потери. Если же цена наших акций вырастет, мы просто откажемся от нашего права на продажу акций по оговоренной цене в день истечения срока опциона. При этом мы потеряем лишь премию, которую в этом случае стоит рассматривать как стандартную страховую.

Начните с чтения книг

Если тема опционов интересует вас как один из вариантов работы на срочном рынке, то даем главный совет — начните изучать/торговать. Часто именно первый шаг останавливает людей от опционной торговли в силу сложившихся, часто ложных, стереотипов.

Изучение темы можно начать с книг и посещения учебных семинаров/вебинаров. В любом случае, все вопросы можно адресовать финансовому консультанту вашей брокерской компании. Если вы все же решили начать изучение темы самостоятельно, то рекомендуем вам обратить внимание на книгу Майкла Томсетта «Торговля опционами», а также книгу Кевина Коннолли «Покупка и продажа волатильности».

БКС Экспресс

пополни брокерский счёт без комиссии

  • С карты любого банка
  • Прямо на сайте
  • Без комиссии

Последние новости

Рекомендованные новости

Заседание ФРС. Что ждать инвесторам

Ход торгов. К середине дня давление продавцов возросло

Сбербанк объявил размер дивидендов

Акции Юнипро демонстрируют избыточную волатильность. Разбираемся в причинах

Не все то золото, что блестит

Рэй Далио: в 2008 мы делали деньги, в 2020 не получилось

Новатэк интенсивно наращивает объемы buyback

Видео. Что покупать, когда все паникуют

Адрес для вопросов и предложений по сайту: [email protected]

Copyright © 2008–2020. ООО «Компания БКС» . г. Москва, Проспект Мира, д. 69, стр. 1
Все права защищены. Любое использование материалов сайта без разрешения запрещено.
Лицензия на осуществление брокерской деятельности № 154-04434-100000 , выдана ФКЦБ РФ 10.01.2001 г.

Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ОАО Московская Биржа. ООО «Компания Брокеркредитсервис» , лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия.

* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.

Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.

Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.

Торговля опционами: основные преимущества.

Бинарные опционы, или, как их еще называют, опционы «все или ничего», относятся к самым успешным инструментам торговли в мире трейдинга. Несмотря на то, что их квалифицируют как экзотические, такие виды сделок с каждым днем набирают все большую популярность как среди опытных торговцев, так и у новичков. На то есть несколько основных причин:

1. Доступность: бинарный опцион обходится гораздо дешевле, чем приобретение самого базисного актива.
2. Заранее известные риски: все или ничего. Трейдер заключает сделку с заранее известными убытками в случае худшего расклада, и доходами от выигрыша.
3. Доходность: в зависимости от вида опциона, выигрыш успешной сделки может доходить до 750% от стоимости сделки.

Зарабатывать на торговле такими опционами может каждый начинающий трейдер – и это еще одно преимущество. Однако чтобы понять, как устроен рынок опционов «все или ничего» и научится умножать свои доходы с помощью сделок с фиксированной прибылью, стоит сначала разобраться, что же такое эти бинарные опционы и в чем их особенность.

Как это работает?

Бинарный опцион — это инвестирование в определенное изменение изначальной цены актива (она носит название цена-страйк) в определенный промежуток времени. Такая трактовка звучит довольно расплывчато, но, на самом деле, все не так сложно. Покупая бинарный опцион, трейдер указывает возрастет или упадет стоимость актива к определенному сроку. Если он оказался прав – получает заранее известную прибыль. Иначе трейдер не получает ничего и его убыток составляет цену, уплаченную за опцион.

Предположим, Вы захотели сыграть на акциях конкретной компании. На момент покупки опциона, одна акция стоит 20 условных единиц. Предполагая рост популярности данного актива, Вы указываете, что к концу дня цена акций увеличится. Если к моменту закрытия опциона (экспирации) цена действительно возросла хотя бы на один пункт – опцион считается исполнившимся, и Вы получаете прибыль. Если цена осталась неизменной или опустилась – Вы не получаете ничего и теряете средства, вложенные в сделку. Некоторые брокеры также предлагают возврат денег, выплаченных за опцион, в случае если цена не сдвинулась ни на один пункт.

Бытует мнение, что заработок на бинарных опционах подобен рулетке и работает по принципу угадывания. Такая точка зрения имеет право на жизнь, только если Вашей главной целью является развлечься и получить свою дозу адреналина, а не добиться реальной прибыли. В противном случае полагаться на удачу не стоит.

Чтобы правильно предугадывать, в какую сторону сдвинется котировка актива, необходимо научиться проводить глубокий и тщательный анализ рыночной ситуации. Большая часть трейдеров пользуется для этого техническим анализом, основанным на изучении конкретных ситуаций и позволяющим прогнозировать колебание цен на ближайшие периоды времени.

Если же Вас интересуют прогнозы на длительные временные интервалы, то стоит воспользоваться фундаментальным анализом. Он занимается изучением макроэкономических показателей и требует понимания основных мировых экономических процессов.

Торговля опционами: основные преимущества

21 июня 2020 г. — Банки Украины

Торговля бинарными опционами набирает всё большие обороты, ежедневно на разных биржах новые трейдеры пробуют свои силы. Если сравнивать торговлю с другими парами: акциями, валютой, сырьём, то торговля бинарными опционами под силу даже новичкам в мире финансовых рынков. Для полноценной работы с опционами необходимо указать время сделки и необходимое направление ставки, всё просто, а потому привлекает внимание даже тех, кто считает себя вполне успешным трейдером. Такой вид заработка более простой и эффективный, к тому же очень прибыльный. Здесь важно правильно выбрать трейдера. Почитайте отзывы про Verumoption.

Из огромного списка всевозможных вариантов инвестиций на современном финансовом бинарные опционы – это самый лёгкий вариант работы, потому как делая вклад, инвестор наверняка знает все возможные риски и потенциальную выгоду совершённой им сделки. Ещё одним преимуществом опционов является узкая направленность анализа и прогнозов, оценивается лишь выбранное инвестором направление, и показывая все возможные варианты падений и подъёмов опциона.

Что касается базовых активов опционов, то инвестор может чувствовать себя спокойно, ему не нужно постоянно отслеживать эти цифры. Также, работая с опционами, инвестор знает все возможные риски заранее, поэтому способен полностью контролировать свои доходы и расходы, доходы в этом случае значительно больше, чем при торговле другими парами.

Чтобы начать работу, понадобится небольшой стартовый капитал (депозит), в отличие от других сделок, где чтобы совершить стоящую сделку, нужен приличный депозит. Суть бинарных опционов – это оплата прогнозируемой прибыли для успешной работы, это постоянные контракты с некой гарантией, в случае неудач они частично компенсируют убытки инвестора от неудачной сделки.

Работать с опционами удобно, потому как в этом случае существует всего лишь два возможных успеха – получение прибыли, или неудачное вложение, при котором инвестор теряет определённый процент от своего депозита. Инвестору для работы не нужно изучать тонкости опционов, с которыми он работает, хотя сами опционы и привязаны к различным ценным активам.

Чтобы приступить к работе, достаточно выбрать необходимый опцион и сделать прогноз, куда пойдёт цена в ближайшее время, и всё, остаётся только дождаться результатов сделки. Если инвестор уверен, что выбранный им актив подорожает, то открывается вариант сделки Call, на этом активная работа инвестора заканчивается.

Торговать опционами просто и прибыльно, поэтому у этого вида заработка ежегодно появляются тысячи новых поклонников.

Список платформ бинарных опционов, дающих бонусы за открытие торгового счета:
  • Binarium
    Binarium

    #1 на рынке! Лидер народного рейтинга за 2020 год! Бонусы за открытие счета, гарантия честности! Лучший выбор для новичков!

  • FinMax
    FinMax

    Идеально для опытных трейдеров! Основное преимущество — большое количество торговых инструментов.

Добавить комментарий